Margin ArchitectureEjemplo · empresa y cifras ficticias
HARBORLINE SERVICES · AGOSTO 2026Paquete mensual de FP&A — ejemplo
Los ingresos superaron el presupuesto en $5k, pero EBITDA quedó $8k por debajo. La utilidad no se convirtió íntegramente en caja: cuentas por cobrar y pagos anticipados absorbieron $43k.
Harborline Services es ficticia. Un ejemplo conciliado de resultados, balance, caja y comentarios. Todas las cifras son sintéticas. Una entidad. USD miles. No es un cliente ni una promesa de entregables universales.
Estado de resultados.
| Línea | Real | Presupuesto | Δ | Julio |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos | 690 | 685 | +5 | 653 |
| Costos directos | 410 | 405 | +5 | 386 |
| Utilidad bruta | 280 | 280 | +0 | 267 |
| Nómina operativa | 110 | 108 | +2 | 107 |
| Otros gastos operativos | 81 | 75 | +6 | 76 |
| EBITDA | 89 | 97 | -8 | 84 |
| Depreciación | 10 | 10 | +0 | 9 |
| Intereses | 6 | 6 | +0 | 6 |
| Gasto por impuesto de renta | 14 | 16 | -2 | 13 |
| Utilidad neta | 59 | 65 | -6 | 56 |
Δ = real menos presupuesto. En gastos, una diferencia positiva es desfavorable. EBITDA = ingresos − costos directos − nómina operativa − otros gastos. El EBITDA excluye depreciación, intereses e impuestos; no equivale a caja.
Dónde cambió el desempeño.
| Unidad | Ingresos | Costo | Utilidad bruta | Margen | Δ utilidad bruta vs. pto. |
|---|---|---|---|---|---|
| Servicios gestionados | 420 | 235 | 185 | 44.0% | +13 |
| Proyectos | 180 | 126 | 54 | 30.0% | -16 |
| Soporte | 90 | 49 | 41 | 45.6% | +3 |
| Total | 690 | 410 | 280 | 40.6% | 0 |
La utilidad bruta de proyectos cayó $16k frente al presupuesto; servicios gestionados (+$13k) y soporte (+$3k) compensaron esa brecha. Se necesita detalle de horas, tarifas y mezcla para atribuir causas operativas.
La posición al cierre.
| Línea | Agosto | Julio | Δ |
|---|---|---|---|
| Caja | 253 | 260 | -7 |
| Cuentas por cobrar | 520 | 485 | +35 |
| Pagos anticipados | 48 | 40 | +8 |
| Activos fijos netos | 410 | 396 | +14 |
| Activos totales | 1,231 | 1,181 | +50 |
| Cuentas por pagar | 215 | 203 | +12 |
| Gastos acumulados | 78 | 84 | -6 |
| Deuda | 320 | 335 | -15 |
| Patrimonio | 618 | 559 | +59 |
| Pasivos y patrimonio | 1,231 | 1,181 | +50 |
Activos = pasivos + patrimonio en ambos meses. El patrimonio aumentó $59k por la utilidad del mes; este ejemplo no incluye dividendos ni aportes de capital.
De la utilidad al movimiento de caja.
| Movimiento | Agosto |
|---|---|
| Caja inicial | 260 |
| Utilidad neta | 59 |
| Reversión de depreciación | 10 |
| Aumento de cuentas por cobrar | -35 |
| Aumento de pagos anticipados | -8 |
| Aumento de cuentas por pagar | 12 |
| Disminución de gastos acumulados | -6 |
| Caja operativa | 32 |
| Inversión en activos | -24 |
| Pago de capital de deuda | -15 |
| Movimiento neto de caja | -7 |
| Caja final | 253 |
Caja inicial 260 + caja operativa 32 − inversión 24 − pago de deuda 15 = caja final 253. La depreciación se revierte porque no utiliza caja. El interés y el impuesto pagados se asumen iguales al gasto del mes; el impuesto está pagado y no hay saldo tributario separado.
Lo que sabemos. Lo que falta.
Variación comprobada
Los $8k de EBITDA bajo presupuesto se explican por ingresos +5, costos directos −5, nómina −2 y otros gastos −6. La causa operativa de los gastos requiere detalle adicional.
Pregunta para la revisión
Cuentas por cobrar aumentó $35k. El reporte identifica el movimiento; sin antigüedad de cartera no puede atribuirlo a mora o menor cobro.
Controles del ejemplo
Las unidades suman al estado de resultados; activos igualan pasivos más patrimonio; el movimiento de caja cuadra con el balance; utilidad neta explica el cambio patrimonial.
Alcance y límites
Empresa ficticia, sin datos de clientes. Las cifras provienen de los archivos sintéticos descargables. No hay pronóstico ni conclusión de auditoría. Los controles comprueban coherencia interna, no evidencia de un negocio real.
Cuéntenos qué necesita reportar cada mes.
Empezamos por sus reportes actuales, las fuentes disponibles y el calendario que necesita su equipo. Definimos la preparación inicial y el servicio mensual por escrito.